Ratios Financieros Matrices.xls

Aldine Comercial

Estado de Situación Financiera (BG) (En Nuevos Soles)

ACTIVO Efectivo Cuentas por cobrar Comerciales Inventario (*) Seguros Pagados por adelantado Otros Activos de corto plazo Activo Corriente Activo Fijo Menos depreciación acumulada Activo Fijo Neto TOTAL ACTIVO

Al 31/12/17 158,230 6,654,830 5,390,412 213,500 99,360 12,516,332 5,160,890 -2,064,356 3,096,534 15,612,866

Al 31/12/16 223,450 3,779,801 2,891,548 186,780 98,780 7,180,359 4,869,433 -1,899,079 2,970,354 10,150,713

(*) Inventario inicial del 2016 fue de S/. 1,920,324.

PASIVO Y PATRIMONIO : Deuda Bancos Proveedores Impuestos por Pagar Otros Gastos por pagar Pasivo Corriente Deuda Largo Plazo Bancos TOTAL PASIVO Capital Social Utilidades Retenidas TOTAL PATRIMONIO PASIVO Y PATRIMONIO

Al 31/12/17 3,640,169 3,007,564 261,090 287,768 7,196,591 1,066,275 8,262,866 6,000,000 1,350,000 7,350,000 15,612,866

Al 31/12/16 1,256,780 2,062,591 98,908 84,350 3,502,629 298,084 3,800,713 6,000,000 350,000 6,350,000 10,150,713

Aldine Comercial ESTADO DE RESULTADOS Ventas Netas Costo de ventas Utilidad Bruta Gastos de Administración Gastos de Ventas Utilidad Operativa Gastos Financieros Utilidad antes impuesto Impuesto a la Renta (29.5%) Utilidad Neta

(En Nuevos Soles) 2017 39,928,980 21,561,649 18,367,331 6,472,010 8,784,376 3,110,945 635,900 2,475,045 730,138 1,744,907

2016 27,214,567 13,879,429 13,335,138 5,631,494 5,170,768 2,532,876 280,906 2,251,970 664,331 1,587,639

Inventario inicial + compras - Costo de ventas = Inventario Final

Aldine Comercial Cálculo de Compras Inventario Final - Inventario Inicial + Costo de ventas = Compras

2,017 5,390,412 2,891,548 21,561,649 24,060,513

2,016 2,891,548 1,920,324 13,879,429 14,850,653

Ratios Aldine Comercial RENTABILIDAD Margen Operativo (%) Margen Neto (%) Rentabilidad sobre Patrimonio ROE (%) Rentabilidad sobre Utilidad Operativa neta ROA Neto (%) ROTACION Rotación Inventarios (Días) Periodo Promedio de Cobros a clientes (Días) Periodo Promedio de Pagos a proveedores (Días) Ventas / Activo (Veces) LIQUIDEZ Capital de Trabajo / Ventas (%) Endeudamiento Pasivo / Activo Pasivo / Patrimonio

AÑOS 2017 7.8% 4.4% 23.7% 14.0% 2017

2016 9.3% 5.8% 25.0% 17.6% 2016

2017

2016 22% 2016 53% 60%

15% 2017 66% 112%

Estado de Situación Financiera (BG) al 31/12/17 Alpha SA Beta SA En S/. Efectivo 23,000 42,000 Cuentas por Cobrar Clientes 43,000 53,000 Inventario (1) 125,000 90,000 Activo Corriente 191,000 185,000 Activo Fijo Bruto 299,500 320,000 (Depreciación acumulada) -100,000 -60,000 Activo Fijo Neto 199,500 260,000 TOTAL ACTIVO 390,500 445,000 Cuentas por Pagar proveedores Deuda Bancos de Corto Plazo Pasivo Corriente Deuda Bancos de Largo Plazo TOTAL PASIVO Capital Utilidades Retenidas (2) TOTAL PATRIMONIO TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO Estado de Resultados Año 2017(S/)

Ventas Costo de Ventas Utilidad Bruta Gastos Operativos Utilidad Operativa (EBIT) Gastos Financieros Utilidad antes de Impuesto Impuesto a la renta (29.5%) Utilidad neta (1) Inventario de inicio de año (2) Utilidad Retenida de inicio de año

80,500 57,000 137,500 20,000 157,500 120,000 113,000 233,000 390,500 Alpha SA 590,000 348,100 241,900 171,440 70,460 12,500 57,960 17,098 40,862

102,000 60,000 162,000 40,000 202,000 160,000 83,000 243,000 445,000 Beta SA 910,000 564,200 345,800 280,580 65,220 15,000 50,220 14,815 35,405

80,000 85,000

60,000 75,000

¿Qué compañía usa la forma mas rentable? ¿Que compañía está ga alta sobre su inversión e ¿Qué empresa cobra su Cuanto tiempo necesita inversión de inventarios ¿Cuánto tiempo en pr proveedores? ¿Qué compañía retie utilidades en el negocio

¿Qué compañía usa la inversión de los accionistas en forma mas rentable? ¿Que compañía está ganando la tasa de rendimiento mas alta sobre su inversión en activos? ¿Qué empresa cobra sus cuentas por cobrar mas rápido? Cuanto tiempo necesita cada compañía para convertir su inversión de inventarios en Ingreso por ventas? ¿Cuánto tiempo en promedio demora en pagar a sus proveedores? ¿Qué compañía retiene la proporción mas alta de utilidades en el negocio?

1) 2) 3) 4) 5) 6)

Ratio ROE ROA Neto Período Promedio de Cobros (PPC) Rotación de Inventarios (RI) Período Promedio de Pagos (PPP) Tasa de retención de Utilidades

Alpha 17.54% 12.72%

Beta 14.57% 10.33%

Inventario inicial + compras - Costo de ventas = Inventario Final

Cálculo de Compras Inventario Final `+ Costo de ventas `- Inventario Inicial `= Compras

Alpha 125,000 348,100 -80,000 393,100

Beta 90,000 564,200 -60,000 594,200

Cálculo de Dividendos Utilidad Retenida Inicial + Utilidad Neta del ejercicio `- Utilidad Retenida Final `= Dividendos

Alpha 85,000 40,862 -113,000 12,862

Beta 75,000 35,405 -83,000 27,405

COLA INDUSTRIAL (En S/) Estado de Situación Financiera (BG) ACTIVO Efectivo Cuentas por Cobrar Clientes Inventario Materia Prima Inventario Producto Terminado Inventario Productos en Proceso Total Inventario Otros Activos corrientes Activo Corriente Activo Fijo Bruto (Depreciación Acumulada) Activo Fijo Neto TOTAL ACTIVO

Al 31/12/17 260,800 12,229,167 5,466,666 9,331,250 480,000 15,277,916 120,000 27,887,883 43,480,900 -17,600,000 25,880,900 53,768,783

PASIVO Y PATRIMONIO Cuentas por Pagar Proveedores MP Deuda Bancos a Corto plazo Otras cuentas por pagar Pasivo Corriente Deuda Bancos a Largo plazo TOTAL PASIVO

Al 31/12/17 5,280,292 8,480,000 1,133,191 14,893,483 12,345,000 27,238,483

Capital Utilidades Retenidas TOTAL PATRIMONIO

25,000,000 1,530,300 26,530,300

TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO

53,768,783

COLA INDUSTRIAL SA (En S/) ESTADO DE RESULTADOS Ventas Costo de ventas Utilidad Bruta Gastos de Administración Gastos de Ventas Utilidad Operativa (EBIT) Gastos Financieros Utilidad antes impuesto Impuesto a la Renta (29.5%) Utilidad Neta Dato del sistema de costos

RENTABILIDAD

2017 80,400,000 45,077,084 35,322,916 10,350,000 20,700,000 4,272,916 2,505,000 1,767,916 521,535 1,246,381

Determinación del Consumo de Materia Prima

Inventario Inicial MP + Compras de MP - Inventario Final MP = Consumo Materia Prima

4,125,000 25,500,000 -5,446,666 24,178,334

Real

Margen Bruto (%)

44%

Margen Operativo (%)

5%

Margen Neto (%)

2%

ROE (%)

5%

ROA Neto (%)

6%

ROTACION Ventas / Activo (Veces)

Real 1.50

Rotación de Inventarios PT (Días) Rotación de Inventarios MP (Días) Promedio de Cobros (Días) Promedio de Pagos MP (Días)

81

Presupuesto 50% 6% 4% 12% 8% Presupuesto 1.60 70 75 50 60